Смартфон тянет в долговую яму. Почему россияне заняли рекордные 68,3 млрд рублей
В очередной раз приходится возвращаться к теме роста закредитованности граждан нашей страны. Рекордная сумма потребительских займов за январь - июнь 2018-го - показатель не только расточительности. Вся эта сумма, по данным бюро кредитных историй, ушла на покрытие старых кредитов. Выходит, что на уровне домохозяйств взращиваются сотни финансовых пирамид. Де-юре таковых нет, но де-факто под «невинными» займами скрывается неплатежеспособность физлиц.
Фото: 6689062 / Pixabay
Показуха прогресса
Феномен покупательской активности относительно небогатых слоев российского общества мы описывали не один раз. Двигатель подобной активности вопреки здравому смыслу - попытки выдать желаемое за действительное, когда граждане, зарабатывающие ниже среднего по их региону, стараются казаться богаче соседей. В русском языке это называется показухой, такое явление под тем же названием прижилось и в соседних странах - например, в Эстонии.
Потребительский рынок охотно фиксирует силу этой показухи, измеряя рост цен и средних чеков в магазинах. Как известно, одной из отличительных черт российского «среднего класса» стали смартфоны. Чем больше и дороже электронные устройства, тем лучше. Не страшно, что функционал смартфона используется в среднем на 10 - 15%, главное - показать соседу по вагону метро, что золотисто-серебристый есть и у тебя.
Только что маркетологи отметили очередной рекорд потребительства: средний чек на дорогие смартфоны за год вырос на 20%. Почти на столько же выросла и усредненная сумма потребительского кредита, который берут сограждане для рефинансирования прошлых «дыр» в личном бюджете.
По данным кредитных бюро, в первом полугодии 2018-го на погашение старых долгов клиенты брали новых на сумму 520 тыс. рублей в среднем. В первом полугодии текущего года было заключено более 131 тыс. договоров против 92 тыс. за аналогичный период прошлого года.
Адвокаты транжир
Казалось бы, рискованная расточительность небогатых соотечественников достойна порицания, ведь эти люди понимают, что в конце концов с банками и микрофинансовыми организациями придется расплачиваться.
Однако у сторонников активного потребительства есть и защитники. По их мнению, нужно поощрять тягу молодежи и людей средних лет к приобретению товаров получше и подороже. Именно это подстегнет потребительский рынок, который является одним из столпов отечественной экономики. Как мы недавно писали, именно торговля, а не промышленность в первую очередь формирует валовой внутренний продукт (ВВП) страны. Выходит, чем больше мы тратим (а вовсе не зарабатываем на своих заводах и фабриках), тем лучше живется стране. Некоторые эксперты так и заявляют: нужно стимулировать экономический рост за счет наращивания потребления, потому что другие источники доходов ведут себя как двоечники.
Какие же драйверы есть у экономического роста в России? Основных - три: вышеупомянутое потребление домохозяйствами, доходы от сырьевого сектора, а также инвестиции в основной капитал.
Разберем по пунктам:
а) рост частного потребления. Самый простой путь от личных кошельков в госказну. Однако и здесь имеются нюансы: в устойчивой диверсифицированной экономике частное потребление финансируется доходами от операционной деятельности - зарплатами, доходом от имущества и пр. Кредитное плечо появляется только тогда, когда оно соизмеримо затратам и обеспечено реальным спросом. Как только мы изымем доходную составляющую, рост «потребительства» деградирует в массовую закредитованность граждан. Что, собственно говоря, наблюдается и в нашей стране, особенно в регионах;
б) рост инвестиций в основной капитал. В базовом сценарии среднесрочного прогноза Минэкономразвития предполагается, что в 2018 - 2024 гг. они должны вырасти на 47%, а их доля в ВВП к 2025-му превысит 25%. Из чего следует, что среднегодовой прирост инвестиций за этот период должен составить 5,6% при среднегодовых темпах прироста ВВП 2,6%.
Но в реальности картина иная. В 2013 - 2016 годах инвестиции падали почти на 3% в среднем за год. В 2017-м имел место рост на 4,4%, но первое полугодие 2018-го ознаменовалось замедлением инвестиционной динамики;
в) получается, что главным двигателем развития народного хозяйства России остается сырьевой сектор. Однако и здесь много «подводных камней». Для того чтобы развивать сырьевой базис, нужно и много вкладывать в добывающие отрасли. Это в свою очередь требует больших вложений в инфраструктуру от компаний и государства. Как правило, в сырьевом секторе они сильно связаны друг с другом.
Цена красивой жизни
Краткий экскурс в макроэкономику мы приводим с одной лишь целью: показать, что у рядовых граждан нет иного способа повысить уровень благосостояния, нежели надеяться только на себя, а не ждать, пока тебе подставят «кредитное плечо». Конечно, у этой рекомендации есть исключения. Например, отказ от ипотеки при покупке жилья может отодвинуть решение жилищного вопроса на долгие годы. Однако и тут нужно все тщательно просчитать, учитывая все возможные риски.
В существующей экономической модели нашей страны, в значительной степени зависящей от экспорта углеводородов, инвестиции в основной капитал не являются ускорителями экономики. Эксперты отмечают, что, наоборот, рост ВВП стимулирует приток инвестиций. Переводя на понятный язык, страна может как-то развиваться и без капвложений. Теоретически можно еще немножко девальвировать валюту, надеясь на скороспелый эффект в виде удешевления рабочей силы (в долларовом исчислении).
И все же экспериментировать с экономикой можно только до определенной черты, за которой последует развал реального сектора. За этим «базисом» последует и «надстройка» - стагнирующая промышленность потянет вниз доходы домохозяйств и, как следствие, торговля перестанет давать надежды «дотянуть до зарплаты».
Впрочем, пока экономика России хоть и не показывает рекордов роста, но прежние рубежи держит. По итогам текущего года рост ВВП РФ может составить 1,8% вместо ожидавшихся ранее 1,9%. Это, конечно, снижение плановых показателей, но не критичное. Главное - не залезать в такую долговую яму, из которой вылезти уже никто не поможет.
Материал опубликован в газете «Санкт-Петербургские ведомости» № 209 (6318) от 09.11.2018 под заголовком «Смартфон тянет в долговую яму».
Комментарии